مقاله مقایسه مدل شرطی قیمت گذاری داراییهای سرمایه ای تعدیلی با مدل شرطی قیمت گذاری دارایی سرمایه ای (مطالعه موردی: بازار اوراق بهادار تهران)

توجه : به همراه فایل word این محصول فایل پاورپوینت (PowerPoint) و اسلاید های آن به صورت هدیه ارائه خواهد شد

  مقاله مقایسه مدل شرطی قیمت گذاری داراییهای سرمایه ای تعدیلی با مدل شرطی قیمت گذاری دارایی سرمایه ای (مطالعه موردی: بازار اوراق بهادار تهران) دارای ۲۸ صفحه می باشد و دارای تنظیمات در microsoft word می باشد و آماده پرینت یا چاپ است

فایل ورد مقاله مقایسه مدل شرطی قیمت گذاری داراییهای سرمایه ای تعدیلی با مدل شرطی قیمت گذاری دارایی سرمایه ای (مطالعه موردی: بازار اوراق بهادار تهران)  کاملا فرمت بندی و تنظیم شده در استاندارد دانشگاه  و مراکز دولتی می باشد.

توجه : در صورت  مشاهده  بهم ریختگی احتمالی در متون زیر ،دلیل ان کپی کردن این مطالب از داخل فایل ورد می باشد و در فایل اصلی مقاله مقایسه مدل شرطی قیمت گذاری داراییهای سرمایه ای تعدیلی با مدل شرطی قیمت گذاری دارایی سرمایه ای (مطالعه موردی: بازار اوراق بهادار تهران)،به هیچ وجه بهم ریختگی وجود ندارد

بخشی از متن مقاله مقایسه مدل شرطی قیمت گذاری داراییهای سرمایه ای تعدیلی با مدل شرطی قیمت گذاری دارایی سرمایه ای (مطالعه موردی: بازار اوراق بهادار تهران) :

مقاله مقایسه مدل شرطی قیمت گذاری داراییهای سرمایه ای تعدیلی با مدل شرطی قیمت گذاری دارایی سرمایه ای (مطالعه موردی: بازار اوراق بهادار تهران) که چکیده‌ی آن در زیر آورده شده است، در تابستان ۱۳۸۹ در پژوهشنامه اقتصادی از صفحه ۱۱۹ تا ۱۴۳ منتشر شده است.
نام: مقایسه مدل شرطی قیمت گذاری داراییهای سرمایه ای تعدیلی با مدل شرطی قیمت گذاری دارایی سرمایه ای (مطالعه موردی: بازار اوراق بهادار تهران)
این مقاله دارای ۲۵ صفحه می‌باشد، که برای تهیه‌ی آن می‌توانید بر روی گزینه‌ی خرید مقاله کلیک کنید.
کلمات مرتبط / کلیدی:
مقاله بورس اوراق بهادار تهران
مقاله ریسک بازار
مقاله مدل شرطی CAPM
مقاله مدل شرطی D-CAPM
مقاله بتای منفی
مقاله دارایی سرمایه ای

چکیده و خلاصه‌ای از مقاله:
این تحقیق، با هدف بررسی و مقایسه تفصیلی دو مدل شرطی قیمت گذاری دارایی سرمایه ای تعدیلی و مدل شرطی قیمت گذاری دارایی سرمایه ای در بورس اوراق بهادار تهران طی دوره ۱۳۸۰ تا ۱۳۸۷ انجام شده است. در مرحله نخست، ضرایب بتا و بتای منفی و متغیرهای نرخ بازده بازار و صرف ریسک سهم در دو مدل شرطی قیمت گذاری دارایی سرمایه ای تعدیلی و مدل قیمت گذاری دارایی سرمایه ای محاسبه شده و نرخ بازده مورد انتظار براورد می شود. سپس بر اساس مثبت و منفی بودن صرف ریسک بازار، نرخ بازده سهم (متغیر مستقل) و نرخ بازده مورد انتظار (متغیر وابسته) در دو مدل تفکیک می شود تا از این طریق، داده های اولیه فرضیه های فرعی و اصلی تحقیق مشخص شود. سپس با استفاده از نرم افزارهای اماری (Eviews، Spss و SAS) و با گرفتن ازمون همبستگی، اختلاف میانگینها و حداقل اختلاف معنی داری نسبت به رد و یا تایید فرضیه های تحقیق اقدام می شود.
نتایج تحقیق نشان می دهد که در دوره هایی که صرف ریسک بازار مثبت است، مدل شرطی D-CAPM کاراتر از مدل شرطی CAPM بوده و در شرایط ریسک منفی نیز نتیجه مشابهی حاصل شده است؛ بدین معنی که مدل شرطی D-CAPM کاراتر از مدل شرطی CAPM است. همچنین مدل شرطی D-CAPM در مقایسه با مدل شرطی CAPM ارتباط میان ریسک و بازده را به نحو مطلوب تری نشان داده و سبد این مدل در مقایسه با مدل شرطی CAPM کاراتر به نظر می رسد.